Tal como a Igreja dos Clérigos, a Igreja Paroquial de Santiago de Bougado resultou de um projeto adjudicado a Nicolau Nasoni. No entanto, calcula-se que a obra tal como foi desenhada por Nasoni não se tenha concluído porque o mestre-pedreiro António Rodrigues de Minhotães, Barcelos, se enganou nos cálculos das fundações e, não encontrando rocha, mas antes camadas de terra e areia, abandonou a obra.
Apesar destes constrangimentos, não deixamos de estar perante um exemplar barroco harmonioso, do século XVIII, cujas linhas simples equilibram com a decoração do portal, do janelão do coro alto e do frontão. No interior, não há como não reparar na talha rococó, na qualidade do mobiliário e no órgão de tubos ibérico, da autoria do Mestre Organeiro Manuel de Sá Couto.
A construção desta igreja surge por iniciativa de D. Diogo Mourato (1670 – 1749), Bispo de Miranda, que pretendeu aplicar nesta paróquia os rendimentos que usufruiu como abade da mesma, de 1709 até à sua morte.